9月19日晚间,顺丰控股发布8月快递物流业务经营简报。8月份,顺丰速运物流业务实现营收、件量双增长,供应链及国际业务恢复势头良好。公告显示,顺丰8月速运物流业务收入150.54亿元,同比增长4.56%;业务量9.10亿票,同比增长11.93%(不含丰网)。值得注意的是,顺丰供应链及国际业务8月营收为52.18亿元,较7月份环比回升,且为今年以来最高单月收入,该业务呈现企稳向好趋势。

业务聚焦效果显现,优势领域市场需求释放

相较于低端电商快递,中高端市场竞争格局清晰稳定,产品溢价能力较强。单票收入方面,顺丰8月单票收入达到16.54元。在6月完成丰网业务转让交割后,顺丰高毛利率件量占比提升,单票收入快速上升并稳定在16.5元附近。

此外,在消费恢复的过程中,中高端市场需求增长更具韧性。从发展阶段来看,在中高端快递市场,顺丰已完成前期重资产投入,迈向以差异化竞争扩大规模效应的阶段。

目前,顺丰时效产品已有清晰分层,品牌具备较高的辨识度和认可度,并实现了区域上的大面积覆盖。根据弗若斯特沙利文报告,按2022年的收入计,顺丰时效快递在中国的市场份额为63.5%。显然,凭借底盘、产品、品牌、份额等综合优势,顺丰在中高端市场打造了难以撼动的业务壁垒。

在此基础上,顺丰继续加大对时效件细分场景服务的挖掘。进入9月份,大闸蟹旺季、双节礼物、消费电子新机等中高端寄递需求旺盛。以特色经济领域为例,顺丰多点开花,以过硬的物流基础、创新的服务思路赋能特色产品的电商化。9月1日,顺丰2023年大闸蟹专机正式开航;9月10日,顺丰开通西北、华北、华中快递专线助库尔勒香梨出疆;9月12日,顺丰与青海省刚察县就农畜产品邮寄达成深度合作。

业内人士指出,生鲜类等特色产品对时效要求极高,向来是时效件中需求广阔且挑战较大的领域。顺丰发挥配送时效、航空货运、冷链、包装等多方面优势,持续助力地区特色产品寄递,形成了成熟的商业模式和明显的服务优势。

顺丰国内货运航班转场,鄂州枢纽陆续投入运营

据相关报道显示,9月5日,顺丰航空的分拣中心完全转场至鄂州机场,至此,鄂州机场成为顺丰航空全国最大的中转分拣中心。此前,顺丰表示,鄂州枢纽转运中心第三季度陆续投入运营,部分航班逐步切换到鄂州航空货运枢纽,是一个持续推进的过程。

从业务拓展来看,鄂州货运枢纽有助于提升时效,助力顺丰进一步释放中高端快递业务增长空间。国联证券指出,鄂州机场转运中心将重塑公司覆盖全国、辐射全球的航线网络,公司时效件领域的护城河也将进一步加深,扩大时效服务的覆盖区域,提升产品时效。

值得一提的是,顺丰依托鄂州货运枢纽进行航空网络升级,同时也在重塑自身在产品拓展中的优势。8月底,顺丰航空在义乌开通首条货运航线——“义乌=鄂州”货运航线。众所周知,义乌作为全国快递重要“产粮区”,顺丰通过嫁接更好的航运资源,有望在电商类快递市场展现新打法、挖掘新需求、树立新优势。

从降本增效来看,未来,顺丰绝大部分地区的物流在鄂州机场中转分拣,有助于降低整个货运航空网络的成本,带来更大的资源整合效益。中金公司表示,鄂州机场通过轴辐式运营模式,以更大机型替换小型货机,有助于顺丰降低单票成本。

国际业务因地制宜,注重差异化优势打造

在国际业务方面,在与嘉里物流加速融合的同时,顺丰进一步厘清国际业务规划。据顺丰最新的调研记录显示,对于国际业务规划,顺丰聚焦建设亚洲的直营核心业务,美欧流向以合作模式、非洲中东等地以代理模式为主。其中,聚焦亚洲优势区域,主要包括新、马、泰、越、日、韩等自营区域,其中本地市场聚焦新、马、泰,在印、菲、越打造成创新变革的试验田。

由此也可以看出,面对广阔的国际化市场,顺丰更加聚焦优势高增长区域。而顺丰对于亚洲市场,尤其是东南亚市场的高度重视,这离不开对区域广阔业务成长空间的考量,其中包括了对亚洲洲内物流、东南亚本土物流等高增长领域的看好。

根据弗若斯特沙利文研究,亚洲洲内内贸易量在2022年已占全球贸易量的35%。其中,中国-东南亚贸易链是亚洲洲内规模最大、增速最快的贸易链之一,贸易量占2022年亚洲洲内跨境物流支出的24%。中国-东南亚贸易链的物流支出总额于2022年达到563亿美元,预计在未来5年能保持11.6%的高速复合年增长。

除此之外,东南亚各国本地物流市场增长前景也非常可观。以上研究显示,东南亚各国本地物流支出总额于2022年已达到4,539亿美元,预计未来5年将保持7.1%年复合增长率。其中,东南亚本土电商渗透率从2017年3.5%提升到2022年15.4%,并预计在2027年进一步提升到29.8%。

从国内成功经验来看,直营体系、坚固底盘是顺丰服务质量保障和产品创新的重要基础。亚洲市场作为全球物流市场兼具最大规模和最快增长的区域,也是顺丰出海和直营模式国际延伸的第一站,其差异化竞争打法或将成功复制。